La dueña de Carbonell seguirá en España: Dcoop y Acesur se hacen con Deoleo por 520 millones

Los fondos dueños de Deoleo, Alchemy y CVC, han llegado a un acuerdo para vender Deoleo (dueña de marcas como Carbonell o Koipe) a Dcoop y Acesur. La compañía seguirá así en manos españolas y supone la creación de un nuevo gigante aceitero, con lo que los olivareros aspiran a tener voz en los vaivenes de precios del mercado. Se han impuesto en una puja en la que también han participado Migasa y la familia italiana Coricelli. Tras comunicar la transacción, las acciones de Deoleo se han desplomado un 20%. Según han confirmado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), los fondos han acordado la venta del 91,99% del capital de Deoleo, pero está previsto que nuevos accionistas se sumen a esa venta, con lo que la transacción puede llegar al 100% del capital. La operación se ha cerrado por 520 millones de euros y va a suponer la venta por parte de los fondos de Deoleo Holding, así que los compradores adquirirán de forma indirecta el negocio operativo de la aceitera, que desarrollan la filial y sus sociedades dependientes, según explican a la CNMV. Eso sí, también matizan que el citado precio no es el final, porque puede ser ajustado en función de diferentes variables. Indican, por ejemplo, que la contraprestación final que percibirán los dueños actuales de Deoleo por su paquete accionarial del 50,99% "se determinará a partir del valor de los fondos propios atribuible a dicha participación, una vez ajustado el valor de empresa por la deuda financiera neta existente en la fecha de cierre, así como por el exceso o déficit de capital circulante y otras partidas habituales conforme a los mecanismos previstos en el contrato". "A título meramente orientativo, la compañía ha estimado que el valor de los fondos propios atribuible a su 50,99% podría situarse en un rango de entre 190 y 200 millones de euros, antes de deducir importes retenidos en garantía", añaden. Además, de enumerar una serie de condiciones financieras que tienen que cumplirse y que elevarán el precio final hasta los 520 millones citados. Mejor oferta por precio y por su "menor riesgo" En los últimos meses, han crecido las voces que reclamaban que Deoleo siguiera en manos españolas. De hecho, el Gobierno se pronunció en ese sentido. "Nos encantaría que el adquiriente de Deoleo sea una entidad española", aseguró el ministro de Agricultura, Luis Planas, el pasado septiembre. Ahora, los vendedores explican a la CNMV que "la selección de la oferta presentada por el consorcio formado por los compradores se basó, entre otras consideraciones, en el precio ofrecido" y el "menor riesgo de ejecución de la oferta en comparación con las demás ofertas recibidas". También valoran las condiciones económicas, "al ser una oferta totalmente financiada", así como su "condicionalidad, al estar sujeta a un número limitado de condiciones suspensivas" y "el calendario previsto hasta la firma y cierre". Aún quedan pasos que dar, porque la junta de accionistas de Deoleo tiene que dar su visto bueno. Luego entran las autoridades de Competencia, tanto de España como de Estados Unidos, así como las autoridades de inversión extranjera directa en Italia, por los negocios de Deoleo en ese país. Los procesos para obtener estas autorizaciones, según explica la compañía a la CNMV, pueden prolongarse entre seis y ocho meses, a partir de este jueves. Dcoop y Acesur se reparten Deoleo al 50% Las dos compañías compradoras, Dcoop y Acesur, ha comunicado que cada una tendrá el 50% de Deoleo, "compartiendo la ambición de impulsar una nueva etapa de crecimiento para el aceite de oliva y sus marcas en los mercados internacionales". "La transacción acerca a dos compañías españolas estrechamente vinculadas al olivar y a sus comunidades locales, que comparten una visión de largo plazo orientada a aumentar el consumo de aceite de oliva en todo el mundo y crear valor a lo largo de toda la cadena de suministro, desde los agricultores hasta los consumidores", argumentan en un comunicado. "El proyecto combina las capacidades industriales, comerciales y de expansión internacional de Acesur y Dcoop con la fortaleza de algunas de las marcas más reconocidas del sector para seguir desarrollando la categoría del aceite de oliva en todo el mundo", apuntan. Aspiran a elevar el consumo de aceite y apostar por nuevos mercados. "Para los accionistas de Acesur y para las más de 75.000 familias agricultoras que integran DCOOP esta operación trasciende el ámbito empresarial. El objetivo es contribuir a fortalecer toda la cadena de valor, creando nuevas oportunidades para los productores, apoyando la sostenibilidad económica del olivar y ayudando a que las nuevas generaciones encuentren un futuro en el sector". Y lanzan un mensaje a las plantillas. "Acesur y Dcoop desean transmitir un mensaje de confianza y tranquilidad a los empleados de Deoleo, Acesur y Dcoop. El éxito de este proyecto se apoya en el conocimiento, la experiencia y el talento de las personas que han contribuido al crecimiento de las tres organizaciones durante décadas. Los futuros accionistas consideran que los equipos desempeñarán un papel fundamental en la construcción de esta nueva etapa de desarrollo y crecimiento", ahondan. "La operación se sustenta en una visión industrial de largo plazo, que parte de las capacidades existentes y crea nuevas oportunidades para seguir reforzando la visión de las compañías en materia de crecimiento, innovación y excelencia en el sector", concluyen.